Одна из самых сложных частей, начиная свой путь в качестве инвестора встречая терминов, которые вы не понимаете. Это может казаться подавляющим в начале, но, как и все, как только вы получите повесить ее, вы понимаете, что не было никаких причин, чтобы запугать. В результате, я хочу, чтобы выделить какое-то время, чтобы познакомить вас с пятнадцатью инвестирующих терминами, которые вы можете столкнуться, обеспечивая краткое определение каждого, а также ссылки на некоторые из моих статей, где вы можете прочитать больше об этой теме.

 Моя надежда состоит в том, что вы уйдете с большим пониманием терминологии, чтобы вы чувствовали себя более уверенно изучение потенциальных инвестиций.

Инвестиции Условия дела с видами инвестиций

Обыкновенные акции  – Доля обыкновенных акций представляет собой долю в юридически образованной корпорации. Для большинства компаний есть один класс акций , который представляет всю собственность общего акционерного капитала. Тем не менее, некоторые компании имеют несколько классов акций, в том числе двойных классов акций. Часто один класс акций будет иметь больше прав голоса , чем другой класс акций. Владельцы обыкновенных акций имеют право на свою пропорциональную долю доходов компании, если таковые имеются, некоторые из которых могут быть распределены в виде денежных дивидендов. Лучший из лучших акций, как правило , называют голубые фишки.

Привилегированные акции  – Привилегированные акции являются своим родом гибрид безопасности , что, хотя технически справедливость, ведет себя несколько как обыкновенные акции и в некоторой степени , как облигация.

 Как правило, простые ванильные привилегированные акции выдаются по номинальной стоимости, скажем, $ 1000 за акцию, и имеет фиксированный купон, скажем, 5%. Владелец получит $ 50 в год, пока привилегированные акции погашается, если когда-либо, что делает его очень чувствительным к изменению процентных ставок. Я написал статью о том, как рассчитать внутреннюю стоимость привилегированных акций, если вы заинтересованы в этом типе безопасности.

 Существуют также различные типы привилегированных акций, такие как конвертируемые привилегированные акции.

Облигации  – Облигация представляет собой деньги взаймы эмитенту облигаций. Как правило, эмитент облигация обещает погасить всю сумму кредита основного на будущий день, известную как срок погашения, а также уплатить проценты дохода в то же время на основе ставки купона. Есть много типов облигаций , включая суверенные облигации , выпущенные правительствами, такие как казначейские облигации, облагаемых налогом муниципальные облигации, корпоративные облигации и сберегательные облигации , такие как сберегательной облигации серии EE и сберегательной облигации серии I. Есть класс облигации инвестиций, самая высокий рейтинг ААА облигация, и, на противоположном конце спектра, бросовые облигации. Если вы не хотите покупать облигации по отдельности, вы можете инвестировать в фонды облигаций.

Недвижимость  – Недвижимость является имущество, такие как земля или здания, которые владелец может использовать или позволять другим использовать в обмен на оплату известный как аренда.

Инвестиции Условия дело с типами инвестиционных структур

Взаимные фонды  – Взаимный фонд представляет собой объединенный портфель. Инвесторы покупают акции или единицы в доверие и деньги вкладываются профессиональным управляющим портфелем. Сам фонд проводит отдельные акции, в случае собственных средств или облигаций, в случае фондов облигаций, с инвесторами в ПИФ , получающих годовой отчет каждый год, в котором подробно инвестицию в собственности, доходы , полученные, доходы от прироста капитала, реализованные и нереализованные, и многое другое.

 Если вы заинтересованы в понимании механики того , как один вместе взятые, прочитать  Как Взаимный фонд структурирован . Взаимные фонды не торговать в течение дня , чтобы избежать позволяя людям воспользоваться подстилающим изменением стоимости чистых активов. Вместо этого, покупать и продавать заказы собираются в течение дня , и когда рынки закрыты, казненный на основании окончательного расчетного значения для этого торгового дня.

Обменялись торгуемые фонды  – также известный как ETFs, индексные фонды являются взаимные фонды , которые торгуют в течение всего дня на фондовых биржах , как если бы они были акции. Это означает , что вы можете заплатить больше или меньше , чем стоимость основных холдингов в фонде. В некоторых случаях биржевые индексные фонды могут иметь определенные налоговые преимущества , но большая часть их преимуществ по сравнению с традиционными взаимными фондами, в основном триумф маркетинга над содержанием.

 Если вы хотите использовать их в своем портфеле, хорошо. Если вы предпочитаете традиционно структурированные взаимные фонды в вашем портфеле, хорошо.

Индексные фонды  – Индексный фонд не является отдельным или особым типа фонда. Скорее всего , это обычный взаимный фонд, иногда торговать как ETF, который позволяет проектировщику индекса для эффективного управления фондом путем контроля методологии портфельный менеджер фонда использует , чтобы купить или продать инвестиции. Например, индексный фонд S & P 500 , на самом деле не пассивный. Это очень пассивно. Правила , по которым акции получить включены в портфель – и это то , что действительно имеет значение , как инвестор в индексный фонд по – прежнему покупать отдельные акции только через механизм , который скрывает их от обычного взгляда , если вы копаете в холдинги – определяются комитет по Standard и Poor ‘ s. За последние 13 + лет, они спокойно изменяли методологию таким образом , что сегодня S & P 500, на мой взгляд, явно уступает S & P 500 в прошлом , и будет несомненно приведет не только более низкие доходы , чем это было бы порождено , но обогащать богатые инсайдер за счет мамы и поп инвесторов. (Я назвал это маленький грязный секрет в S & P 500, который подводит итог , как я чувствую об этом.) Как правило, индексные фонды предлагают гораздо более низкие затраты , чем не-индексных фондов в связи с тем , что накладывает на решения другого инвестора, что делает он на лучших вариантов для мелких инвесторов, в частности , в рамках налоговых убежищ, а также других инвесторов в определенных обстоятельствах. Другой известный индекс Доу – Джонс.

Хедж – фонды  – хедж – фонд является частным лицом, в старину чаще коммандитное но чаще компания с ограниченной ответственностью , поскольку последняя превратилась стать стандартом де – факто из – за своей высокой гибкости, который вкладывает деньги от своих партнеров с ограниченной ответственностью или члены в соответствии с определенным стилем или стратегией. Часто, хедж – фонд взимает фиксированный 2% годовой взнос плюс 20% прибыли над пороговой ставкой с некоторыми другими модификациями для защиты инвесторов. Из – за правительственных постановлений , предназначенных для защиты неопытных, инвестирование в хедж – фонды могут быть трудным для большинства обычных инвесторов.

Целевые фонды  – Целевые фонды представляют собой особый тип объекта в правовой системе , которая предлагает огромные преимущества защиты активов и, иногда, налоговые льготы, если грамотно структурированы. Целевые фонды могут держать практически любой актив мыслимого от акций, облигаций и недвижимости в паевые инвестиционные фонды, хедж – фонды, искусство и производственные фермы. Недостатком является то, что налоговые ставки фонд доверия прессуют на доход , который не распространяется бенефициару как способ предотвратить огромные скопления капитала , которые приводят к другой аристократии. Это означает , что гораздо больше укусы от федеральных, государственных и местных органов власти , без какого – то смягчения от осторожного планирования.

ЗПИФН  – Некоторые инвесторы предпочитают покупать недвижимость через недвижимости инвестиционные фонды или REITs, которые торгуют , как если бы они были акции и имеют специальный налоговый режим. Есть все различные типы инвестиционных трастов , специализирующихся на всех различных видов недвижимости. Например, если вы хотите инвестировать в недвижимость в городе, вы могли бы рассмотреть возможность инвестирования в REIT отеле.

Мастер товарищество с ограниченной ответственностью  – КТОО, так как они часто называют, является товариществом с ограниченной ответственностью , которые торгуют так же , как акцию. Учитывая уникальный налоговый режим и сложные правила вокруг них, инвесторы , которые не знают , что они делают обычно должны избегать инвестирования в КТОО, особенно в пенсионные счета , где налоговые последствия могут быть неприятными , если не виртуозно удалось.

Инвестиции Условия, связанные с управлением портфелем

Распределение активов  – распределение активов является подход к управлению капиталом , который включает в себя настройку параметров для различных классов активов , таких как акции (собственности или акций), с фиксированным доходом (облигации), недвижимость, наличные деньги, или товаров (золото, серебро и т.д. ). Обычно считается тот факт , что классы активов , как правило , имеют различные характеристики и модели поведения, получить правильное сочетание для ситуации конкретного инвестора может повысить вероятность успешного результата в соответствии с целями инвестора и толерантность к риску. Так , например, акции и облигации играют различную роль в портфеле инвестора помимо возвращения они могут генерировать.

Инвестиционный Мандат  – Инвестиционный мандат представляет собой совокупность принципов, правил и цель используется для управления определенным портфеля или бассейном капитала. Например, инвестиционный мандат сохранения капитала предназначаются для портфеля , который не может рисковать содержательные волатильность , даже если это означает , принимая более низкие доходы.

Счет депо  – счет депо представляет собой отчет о том , что институциональная попечитель действует от имени инвестора держать портфель инвестора ценных бумаг. Попечитель будет записывать денежные потоки от процентов и дивидендов, предоставить инструкции от имени инвестора для голосования по доверенности или корпоративных мероприятий, принять поставку спин-офф и убедитесь , что акции в конечном итоге на счете депо. Депозитарные счета оцениваются платы с лишением свободы , но некоторые инвесторы не понимают , что они платят им потому , что брокеры предлагают депозитарные услуги бесплатно или сниженных цены во многих случаях , если инвестор имеет минимальный размер счета или размещает определенное количество сделок с ценными бумагами каждого году, ссылаясь на их Сейфовые как брокерский счет.

Компания по управлению активами  – Компания по управлению активами является бизнес , который фактически вкладывает капитал от имени клиентов, акционеров или партнеров. Бизнес – управления активами внутри Vanguard является один покупкой и продажи основных запасов своих взаимных фондов и ETF. Бизнес по управлению активами в частном клиента разделении JP Morgan является построение портфелей для частных лиц и учреждений. Я управляющий директор Кеннон-Green & Co., который откроет свои двери в конце 2016 года в качестве компании по управлению активами для богатых и состоятельных людей, семей и учреждений, по крайней мере $ 500000 в инвестируемых активов , которые хотят поставить их богатство работать вместе с капиталом моей семьи.

Зарегистрированный инвестиционный консультант  – An РИА это фирма , которая занимается, для компенсации, в акте предоставления консультаций, выработки рекомендаций, выдача отчетов или мебель анализ по ценным бумагам, либо непосредственно , либо посредством публикаций. RIAs может включать в себя компанию по управлению активами, инвестиционные консультационные компании, компании финансового планирования, а также множество других инвестиционной бизнес – моделей. Особенность RIAs в том , что они связаны с доверенной обязанности поставить потребности клиента выше своих собственных , а не более низкий уровень пригодности , который применяется к налогооблагаемым брокерских счетов. Зарегистрированные сборы инвестиционного консультанта должны быть «разумным» и варьируются от фирмы к фирме.

Доверительный долг  – В американской правовой системе, фидуциарный долг высший долг обязан другое лицо. Она требует фидуциарных поставить интересы принципа (часто клиент) выше своих собственных. Это предполагает , раскрывающие конфликты интересов.

UTMA  – Это счет организован под единообразных трансфертов в Закон НЕСОВЕРШЕННОЛЕТНИХ конкретного государства. Это позволяет взрослым , чтобы купить недвижимость, названный в его или ее имени в интересах несовершеннолетнего ребенка, пока несовершеннолетний ребенок не достигнет определенного возраста , установленного в документации UTMA с 21 лет быть максимально допустимый возраст в большинстве штатов. Взрослый с титулом собственности известно как хранитель и должен фидуциарным долг по отношению к ребенку. Там были случаи , когда родители , которые отдали свои ребенок акции, только чтобы развернуться и использовать этот запас необходимой медицинской помощи для ребенка, который позже будет буксируемыми в суд для эффективной растраты. Если ребенок становится взрослым и «заставляет в бухгалтерском учете», вы должны быть в состоянии производить все денежные потоки, каждое утверждение, иначе вы могли бы быть на крючке не только недостающего деньги, но усугубляются ценность того , что эти деньги должны выросли в если бы он был оставлен в покое в портфеле.

Биржевой маклер  – Биржевой маклер является учреждение или лицо, или которое осуществляет покупку или продажу заказы от имени клиента. Биржевые маклеры оседать сделок – убедившись , что денежные средства попадает в правую сторону и безопасность попадает в правую сторону к определенному сроку – против счета депо их клиента. Есть много различных типов биржевых торгов вы можете представить ваш биржевой маклер , но быть осторожными становится чрезмерно полагаться на них. Торговый стоп-лосс, в качестве иллюстрации, не всегда будет защищать свой портфель. Кроме того, иногда можно купить акции без брокера с помощью таких программ , как капает.

Фондовые торги  – Есть , по крайней мере двенадцать различных типов биржевых торгов вы можете разместить у брокера , чтобы купить или продать долю в компании , включая рыночные ордера, лимитные ордера и стоп – ордера потери.

Короткие продажи  – также известная как короткие продажи, это когда инвестор или спекулянт заимствует акцию или другой актив он или она не владеет, продает его, карманы денег с обещанием когда – нибудь заменить собственность, и надеется , что актив снижается в цене , поэтому он может быть выкуплен по более низкой цене, дифференциал становится прибылью. Совершенно неправильно, это может разорить вас. Один бедный парень был $ 37000 в своем брокерском счете и в течение нескольких часов не только потерял всю сумму, но обнаружил , что он был в долгу перед своей брокерской фирмой на $ 106,445.56.

Маржа  – брокеры часто одолжить деньги клиентов в отношении стоимости некоторых акций, облигаций и иных ценных бумаг в рамках их счетов депо , если клиент соглашается закладывать весь баланс счета в качестве залога, а также предоставить личные гарантии. При открытии брокерского счета, необходимо указать , если вы хотите , денежный счет или счет маржи. Я считаю , что почти все инвесторы должны использовать денежные счета частично из – за того , что , как представляется, растет риск от регулятивного арбитража в виде перезаклада. Если вы занимаете на полях, брокер может выдать маржин – колл в любой момент, по любой причине, требуя вам погасить все или некоторые из вашего баланса. Он даже имеет право продавать свои инвестиции, вызвав потенциально крутые доходы от прироста капитала , если вы оценили позиции, не давая вам заблаговременное предупреждение или возможность внести дополнительные денежные средства или ценные бумаги.

Инвестиционные условия, относящиеся к видам пенсионных счетов

Рот ИР  – Рот ИР – ИР выступает за индивидуальный пенсионный счет – это особый тип счета обозначения положить на счете депо , что дает ему некоторые невероятные налоговые льготы, в том же время ограничивая сумму , которую вы можете внести свой вклад в нее , и видах инвестиций , которые Вы может держать в нем , если вы не хотите столкнуться с некоторыми довольно драконовскими последствиями. Деньги способствовали Roth IRA приходит от после уплаты налогов долларов, то есть вы не можете получить налоговый вычет за это, но, до тех пор , пока вы будете следовать правилам, в рамках существующей системы, вы никогда бы не платить ни копейки налогов на любом прибыли вы сгенерировали от инвестиций , удерживаемых в Roth IRA, ни тогда , когда вы пошли к выходу те прибыли, для остальной части вашей жизни. Вы можете купить акции, облигации, недвижимость, депозитные сертификаты, а также некоторые другие виды активов в Roth IRA.

Традиционная IRA  – Традиционная IRA это самый ранний тип ИРА. Инвесторы могут вкладывать деньги в него , если они имеют право на основе ограничений дохода и не платят налогов на определенных видах инвестиционных доходов , проводимых в счете , пока они вывод его на 59,5 лет или не вынужден в 70,5 лет.

401 (к)  – особый тип пенсионного плана , предлагаемый работодателями своих работников, 401 (к) обычно позволяет инвесторам вкладывать свои деньги работать в ПИФ или стабильные фонды стоимости. Как Традиционная IRA, инвестор обычно получает налоговый вычет в то время , счет накопительный, есть ежегодные лимиты (хотя и гораздо выше , чем на традиционный ИРЕ или Roth IRA), работодатели часто совпадают взносы (например, 50% матч на первый 6%), и нет никаких налогов , пеней до тех пор , пока не начнется вывод денег (59,5 лет в кратчайшие сроки , но необходимые дистрибутивы начинаются в 70,5 лет). Термин 401 (к) относится к части налогового кодекса , который создал его. В последние годы наблюдается рост так называемого самостоятельного 401 (к) с , что позволит инвестору приобрести отдельные акции и облигации в счете.

403 (б)  – это пенсионный план , который очень похож на 401 (к) предлагается только в некоммерческом секторе.

Перевернулся IRA  – Когда сотрудник покидает его или ее работодатель, то он или она может выбрать по рефинансированию (к) баланса 401 и он осаждается в опрокидывании ИР, которые в противном случае ведет себя почти так же , как традиционная IRA.

SIMPLE ИРА – тип ИРА для владельцев малого бизнеса , с менее чем 100 сотрудников , которые хотят , чтобы предложить какой – то пенсионных пособий своим работникам , но не хотят иметь дело со сложностью , которая приходит от 401 (к).

SEP-IRA  – Сокращенно упрощенные сотрудники Пенсионного индивидуального пенсионного счета, SEP-IRA может использоваться самостоятельно занятыми лицами и владельцами малого бизнеса , при определенных обстоятельствах, что позволяет им откладывать значительно больше денег , чем они в противном случае были бы в состоянии инвестировать из – за более высокие пределы взносов рассчитываются как процент от дохода.

Инвестиционные условия, относящиеся к компании

Совет директоров  – совет компании директоров избираются акционерами , чтобы следить за их интересы, нанимать и увольнять генеральный директор, установить официальную политику выплаты дивидендов, а также рассмотреть возможность рекомендовать или голосование против предложенных слияний.

Enterprise Value  – значение Enterprise относится к общей стоимости приобретения всех акций и долга компании.

Рыночная капитализация  – Рыночная капитализация относится к стоимости всех размещенных акций акций компании , если вы могли бы купить их по текущей цене акций.

О прибылях и убытках  – Отчет о доходах показывает доходы компании, расходы, налоги и чистый доход.

Баланс  – Баланс активов и пассивов показывает активы компании, обязательства и акционерный капитал.

Форма 10-K – ежегодный документ раскрытия некоторые фирмы обязаны подать в SEC, он содержит исчерпывающую информацию о деятельности , включая ее финансы, бизнес – модели и многое другое.

Другие Инвестиционные условия Вы можете узнать,

Фондовая биржа  – Фондовая биржа является учреждение, организация или ассоциация , которая принимает рынок для покупателей и продавцов акций сойтись в течение определенных рабочих часов и торговли друг с другом. Наиболее важная фондовая биржа в мире является Нью – Йоркской фондовой биржа, или NYSE. Компании , которые хотят , чтобы их акции котируются на «The Big Board», как NYSE иногда называют, должны соответствовать строгим критериям. Если компания не продолжать выполнение этих требований, он впоследствии из Перечня.

Цена к доходу  – также известный как / отношение р е, он говорит вам , сколько лет потребуется для компании , чтобы окупить свою покупательную цену за акцию от прибыли после уплаты налогов один в текущей прибыли без каких – либо роста. Другими словами, отношение р / е говорит вам , сколько денег вы платите за $ 1 из прибыли компании. Если компания сообщает о прибыли в размере $ 2 за акцию, а акции продаются по $ 20 за акцию, / отношение P Е 10 , потому что вы платите десять раз прибыли ($ 20 за акцию , разделенных на $ 2 за акцию прибыли = 10 P / E.) Это может быть перевернутым вычислить что – то известное как выход прибыли.

ПЭГ Коэффициент  – модифицированная форма / отношение р е , что факторы роста в метрике , чтобы показать , что компания растет на 15% в год и торговли на 20x прибыли может быть дешевле , чем торговая компания в 8х прибыли и сокращение на 10% в годовых.

Дивидендная-Скорректированная PEG Ratio  – модифицированная форма отношение PEG , какие факторы дивидендов в метрику , чтобы учесть тот факт , что иногда, более медленный ростом является результатом компании выплаты значительной части своих доходов в виде денежных дивидендов, которые способствуют до полного возвращения.

Дивидендная доходность  – текущая доходность обыкновенной акции на ее текущей ставки дивидендов. Если акция торгуется на уровне $ 100 за акцию и выплачивает $ 5 в годовых дивидендов, дивидендная доходность будет 5%.

Волатильность  – Волатильность относится к степени , в которой колеблется импортируемая безопасность в цене.

Производная  – производный является активом , который получает свое значение из другого источника.

Узнайте больше Условия Инвестирования

Конечно, есть еще много инвестирования терминов, которые вы можете обнаружить, чтобы помочь вам расти в вашем пути к финансовой независимости. Я написал более 1000 статей на сайте, чтобы помочь вам научиться управлять своими деньгами, читать финансовые отчеты, расчет финансовых показателей, и многое другое. Воспользуйтесь ими.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.