Ahmad Faishal – Page 454

Alternatiivsed investeerimisfondide investeerimisstrateegiad

Alternatiivsed fondid on investeerimisfondid või börsil kaubeldavad fondid (ETF), mis investeerivad mittetraditsioonilistesse väärtpaberitesse, näiteks kinnisvarasse, toorainesse ja võimendatud laenudesse. Need fondid ei ole enamiku investorite jaoks üldiselt sobivad, kuid neid võib nõuetekohase kasutamise korral kasutada mitmekesistamisvahenditena.

Alternatiivsed investeerimisfondid võivad olla nutikas viis juurdepääsu mittetraditsioonilistele investeerimisväärtpaberitele. Enne alternatiivsetesse fondidesse investeerimist peaksid investorid siiski tegema ulatuslikke uuringuid, et teha kindlaks, kas need investeerimisliigid on neile sobivad.

Alternatiivsete fondide määratlus

Mõiste „alternatiivsed fondid“ viitab üldjuhul investeerimisfondidele, riskifondidele või börsil kaubeldavatele fondidele (ETF), mis investeerivad mittetraditsioonilistesse investeerimisväärtpaberitesse, mida võib üldjoontes liigitada muude väärtpaberite kui aktsiad, võlakirjad ja sularaha hulka. Alternatiivsed fondid võivad investeerida kinnisvarasse, laenudesse, kaupadesse ja börsil noteerimata väärtpaberitesse, näiteks kunsti või ehetesse.

Alternatiivsete fondide investeerimisstrateegiad

Alternatiivseid fonde kasutatakse kõige sagedamini portfellide hajutamise strateegiate jaoks, kuna alternatiivsete investeeringute tootlusel on tavaliselt madal korrelatsioon laia turuindeksite, näiteks S&P 500 indeksiga. Mõnel alternatiivsel fondil võivad olla keskendunud investeerimisstrateegiad, mis tähendab, et nad investeerivad ühte valdkonda, näiteks toorainetesse. Muud alternatiivsed fondid võivad investeerida mitmesugustesse alternatiivsetesse investeeringutesse.

Märkus: Alternatiivsed investeerimisfondide strateegiad on tavaliselt keerukamad kui tavapärased investeerimisfondide strateegiad.

Näiteks võivad alternatiivsed fondid investeerida hõlpsasti mõistetavatesse väärtpaberitesse, nagu näiteks tuletisinstrumendid, valuutad või raskustes võlakirjad. Alternatiivsed fondid võivad samuti püüda saavutada turu keskmisest kõrgemat tootlust või püüda saavutada “turuneutraalset” või “absoluutset tootlust”, kasutades pika ja lühikese strateegia kombinatsiooni.

Enne alternatiivfondidesse investeerimist

Enne alternatiivsetesse fondidesse investeerimist tuleks kaaluda järgmisi asju:

Tururisk

Kuna alternatiivsed fondid investeerivad mittetraditsioonilistesse väärtpaberitesse, peaksid investorid teadma, et hinnakõikumised võivad olla suuremad kui traditsioonilised väärtpaberid, näiteks aktsiad ja võlakirjad.

Kulud

Oma olemuse tõttu on alternatiivfondidel tavaliselt suuremad kulutused kui enamikul investeerimisfondidel ja ETFidel. Näiteks võivad alternatiivsete fondide valitsemiskulud olla kõrged (üle 1,50% kulude suhtarvu) ulatuslike uuringute ja kõrge kauplemistaseme (käive) tõttu võrreldes keskmise aktiivselt juhitava investeerimisfondiga.

Struktuur

Kuna alternatiivsetel fondidel ei ole tavaliselt selget õiguslikku struktuuri, ei pruugi nende portfellide sisu olla investorile alati selge. Andke endast parim, et teada saada fondi eesmärke ja osalusi. Samuti peaksite mõistma, millised on osalused ja kuidas need kapitaliturgudel toimivad.

Fondijuht

Kuna enamikku alternatiivseid fonde hallatakse aktiivselt, on oluline teada, kes fondi haldab. Veenduge, et juhil on aastatepikkune kogemus ja tal on kaalutud fondi tootlus.

Performance History

Varasem tootlus ei garanteeri tulevasi tulemusi, kuid võib anda teile aimu, mida fondilt oodata. Otsige pikaajalist tootlust vähemalt viis aastat ja vältige lühema ajalooga fonde. Samuti tasub olla ettevaatlik alternatiivsetesse fondidesse investeerimisel, mille tootlikkus on väga erinev (äärmuslikud tõusud ja mõõnad).

Minimaalne investeering

Paljudel alternatiivsetel fondidel on minimaalsed alginvesteeringud, näiteks 10 000 dollarit või rohkem, või nad võivad nõuda, et investor investeeriks enne investeerimist vähemalt 1 miljoni dollari suuruse netoväärtusega.

Alumine rida alternatiivfondidesse investeerimise kohta

Alternatiivsed fondid pole mõeldud igale investorile. Neil on tavaliselt suurem tururisk, suuremad kulud ja suuremad minimaalsed alginvesteeringud kui keskmisel investeerimisfondil või ETFil. Investorid, kes soovivad mitmekesistada, võivad saavutada sarnaseid tulemusi, luues portfelli, mille fondid on eri kategooriad, kapitalisatsioon ja varad. Nad võivad hajutada ka keskendunud valdkondi, näiteks tööstussektoreid.

Investorid võivad valida ka investeerimisfonde või ETF-e, mis kaasavad oma portfellidesse alternatiivseid väärtpabereid või strateegiaid. Ehkki alternatiivsed fondid pole hajutamiseks vajalikud ja neid ei ole vaja turu keskmisi näitajaid ületava tootluse saavutamiseks, võib neid kasutada õigesti, kui investor kasutab ettevaatlikkust ja teeb enne investeerimist uurimistööd.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Alternative investeringsstrategier for gensidig fond

Alternative fonde er gensidige fonde eller børshandlede fonde, der investerer i ikke-traditionelle værdipapirer, såsom fast ejendom, råvarer og gearede lån. Disse fonde er generelt ikke egnede for de fleste investorer, men de kan bruges som diversificeringsværktøjer, hvis de anvendes korrekt.

Alternative gensidige fonde kan være en smart måde at få adgang til ikke-traditionelle investeringspapirer på. Inden investering i alternative fonde skal investorer imidlertid undersøge om disse investeringstyper er passende for dem.

Definition af alternative fonde

Udtrykket “alternative fonde” henviser generelt til gensidige fonde, hedgefonde eller børshandlede fonde (ETF’er), der investerer i ikke-konventionelle investeringspapirer, som generelt kan kategoriseres som andre værdipapirer end aktier, obligationer og kontanter. Alternative fonde kan investere i fast ejendom, lån, råvarer og unoterede værdipapirer, såsom kunst eller smykker.

Alternative investeringsstrategier for fonde

Alternative fonde bruges mest til porteføljediversificeringsstrategier, fordi resultater for alternative investeringer typisk har en lav sammenhæng med de brede markedsindekser, såsom S&P 500-indekset. Nogle alternative fonde kan have fokuserede investeringsstrategier, hvilket betyder at de investerer i et område, såsom råvarer. Andre alternative fonde kan investere i en række alternative investeringer.

Bemærk: Alternative gensidige fondsstrategier har tendens til at være mere komplekse end konventionelle gensidige fondsstrategier.

For eksempel kan alternative fonde investere i værdipapirer, der er lette at forstå, såsom derivater, valutaer eller nødlidende obligationer. Alternative fonde kan også søge at opnå afkast over markedsgennemsnit, eller de kan søge at opnå “markedsneutral” eller “absolut afkast” ved hjælp af en kombination af lange og korte strategier.

Før du investerer i alternative fonde

Her er nogle ting, du skal overveje, før du investerer i alternative fonde:

Markedsrisiko

Da alternative fonde investerer i ikke-traditionelle værdipapirer, bør investorer være opmærksomme på, at kursudsving kan være større end traditionelle værdipapirer, såsom aktier og obligationer.

Udgifter

På grund af deres karakter har alternative fonde tendens til at have højere udgifter end de fleste gensidige fonde og ETF’er. For eksempel kan forvaltningsomkostninger være høje (over 1,50% omkostningsforhold) for alternative fonde på grund af den omfattende forskning og høje handelsniveauer (omsætning) sammenlignet med den gennemsnitlige aktivt forvaltede gensidige fond.

Struktur

Da alternative fonde typisk ikke har en klar juridisk struktur, er indholdet af deres porteføljer muligvis ikke altid klart for investoren. Gør dit bedste for at kende fondens mål og beholdninger. Du skal også forstå, hvad beholdningerne er, og hvordan de fungerer på kapitalmarkederne.

Fondsforvalter

Da de fleste alternative fonde forvaltes aktivt, er det vigtigt at vide, hvem der forvalter fonden. Sørg for, at forvalteren har mange års erfaring og har en track record med resultater forbundet med den fond, du overvejer.

Performance Historie

Tidligere resultater er ingen garanti for fremtidige resultater, men det kan give dig en idé om, hvad du kan forvente af fonden. Se efter langsigtet afkast på mindst fem år, og undgå midler med kortere historik. Vær også forsigtig med at investere i alternative fonde med brede svingninger i performance (ekstreme højder og nedture).

Minimum investering

Mange alternative fonde har minimum initialinvesteringer, såsom $ 10.000 eller højere, eller de kan kræve, at investoren har en nettoværdi på mindst $ 1 million, før han investerer.

Bundlinjen om investering i alternative fonde

Alternative fonde er ikke for enhver investor. De har typisk højere markedsrisiko, højere udgifter og højere minimuminvesteringer end den gennemsnitlige investeringsfond eller ETF. Investorer, der ønsker at diversificere, kan opnå lignende resultater ved at opbygge en portefølje med fonde i forskellige kategorier, kapitalisering og aktiver. De kan også sprede sig i fokuserede områder, såsom industrisektorer.

Investorer kan også vælge gensidige fonde eller ETF’er, der inkorporerer alternative værdipapirer eller strategier i deres porteføljer. Selvom alternative fonde ikke er nødvendige for diversificering og ikke er nødvendige for at opnå afkast, der overstiger det brede markedsgennemsnit, kan de bruges korrekt, hvis investoren udviser forsigtighed og foretager deres forskning, før han investerer.

Ahmad Faishal

Алтернативни стратегии за инвестиране на взаимни фондове

Алтернативните фондове са взаимни фондове или борсово търгувани фондове (ETF), които инвестират в нетрадиционни ценни книжа, като недвижими имоти, стоки и заеми с ливъридж. Тези средства обикновено не са подходящи за повечето инвеститори, но могат да се използват като инструменти за диверсификация, ако се използват правилно.

Алтернативните взаимни фондове могат да бъдат интелигентен начин за получаване на достъп до нетрадиционни инвестиционни ценни книжа. Преди да инвестират в алтернативни фондове обаче, инвеститорите трябва да направят задълбочени изследвания, за да определят дали тези видове инвестиции са подходящи за тях.

Определение за алтернативни фондове

Терминът “алтернативни фондове” обикновено се отнася до взаимни фондове, хедж фондове или борсово търгувани фондове (ETF), които инвестират в неконвенционални инвестиционни ценни книжа, които могат да бъдат категоризирани като ценни книжа, различни от акции, облигации и пари в брой. Алтернативните фондове могат да инвестират в недвижими имоти, заеми, стоки и ценни книжа, които не са в списъка, като изкуство или бижута.

Инвестиционни стратегии за алтернативни фондове

Алтернативните фондове се използват най-често за стратегии за диверсификация на портфейла, тъй като представянето на алтернативни инвестиции обикновено има ниска корелация с това на широките пазарни индекси, като индекса S&P 500. Някои алтернативни фондове могат да имат фокусирани инвестиционни стратегии, което означава, че те инвестират в една област, като например стоки. Други алтернативни фондове могат да инвестират в редица алтернативни инвестиции.

Забележка: Алтернативните стратегии за взаимни фондове са по-сложни от конвенционалните стратегии за взаимни фондове.

Например алтернативните фондове могат да инвестират в лесно разбираеми ценни книжа, като деривати, валути или проблемни облигации. Алтернативните фондове могат също да се стремят да постигнат възвръщаемост над средните пазарни стойности или могат да се стремят да постигнат „пазарна неутралност“ или „абсолютна възвръщаемост“, като използват комбинация от дълги и къси стратегии.

Преди да инвестирате в алтернативни фондове

Ето някои неща, които трябва да имате предвид, преди да инвестирате в алтернативни фондове:

Пазарен риск

Тъй като алтернативните фондове инвестират в нетрадиционни ценни книжа, инвеститорите трябва да са наясно, че колебанията в цените могат да бъдат по-големи от традиционните ценни книжа, като акции и облигации.

Разходи

Поради естеството си алтернативните фондове обикновено имат по-високи разходи от тези на повечето взаимни фондове и ETF. Например разходите за управление могат да бъдат високи (над 1,50% съотношение на разходите) за алтернативни фондове поради обширните изследвания и високите нива на търговия (оборот) в сравнение със средния активно управляван взаимен фонд.

Структура

Тъй като алтернативните фондове обикновено нямат ясна правна структура, съдържанието на техните портфейли не винаги може да бъде ясно на инвеститора. Направете всичко възможно, за да знаете целите и притежанията на фонда. Трябва също така да разберете какви са стопанствата и как функционират на капиталовите пазари.

Управител на фонд

Тъй като повечето алтернативни фондове се управляват активно, важно е да се знае кой управлява фонда. Уверете се, че мениджърът има дългогодишен опит и има репутация на изпълнение, свързано с фонда, който обмисляте.

История на представянето

Миналото представяне не е гаранция за бъдещи резултати, но може да ви даде представа какво да очаквате от фонда. Потърсете дългосрочна възвръщаемост от поне пет години и избягвайте средства с по-кратки истории. Също така, бъдете внимателни при инвестирането в алтернативни фондове с големи колебания в ефективността (екстремни върхове и спадове).

Минимална инвестиция

Много алтернативни фондове имат минимални първоначални инвестиции, като $ 10 000 или по-високи, или те могат да изискват от инвеститора да има нетна стойност от най-малко 1 милион долара преди да инвестира.

Долен ред за инвестиране в алтернативни фондове

Алтернативните фондове не са за всеки инвеститор. Те обикновено имат по-висок пазарен риск, по-високи разходи и по-високи минимални първоначални инвестиции от средния взаимен фонд или ETF. Инвеститорите, които искат да диверсифицират, могат да постигнат подобни резултати чрез изграждане на портфолио със средства в различни категории, капитализация и активи. Те могат също да се разнообразят в фокусирани области, като промишлените сектори.

Инвеститорите могат също да изберат взаимни фондове или ETF, които включват алтернативни ценни книжа или стратегии в своите портфейли. Въпреки че алтернативните фондове не са необходими за диверсификация и не са необходими за постигане на възвръщаемост, която надвишава широките средни пазарни стойности, те могат да бъдат използвани правилно, ако инвеститорът използва предпазливост и прави своите изследвания преди да инвестира.

Ahmad Faishal

אסטרטגיות השקעה חלופיות בקרנות נאמנות

קרנות אלטרנטיביות הן קרנות נאמנות, או קרנות סל (ETF), המשקיעות בניירות ערך לא מסורתיים, כגון נדל”ן, סחורות והלוואות ממונפות. בדרך כלל קרנות אלה אינן מתאימות לרוב המשקיעים, אך הן עשויות לשמש ככלי גיוון אם משתמשים בהן כהלכה.

קרנות נאמנות חלופיות יכולות להיות דרך חכמה לקבל גישה לאבטחי השקעה לא מסורתיים. עם זאת, לפני השקעה בקרנות אלטרנטיביות, על המשקיעים לבצע מחקר מקיף בכדי לקבוע אם סוגי השקעות אלה מתאימים להם.

הגדרת קרנות חלופיות

המונח “קרנות אלטרנטיביות” מתייחס בדרך כלל לקרנות נאמנות, קרנות גידור או קרנות סל (ETF) המשקיעות בניירות ערך השקעה לא קונבנציונליים, אשר עשויות להיות מסווגות באופן נרחב כ ניירות ערך שאינם מניות, אגרות חוב ומזומנים. קרנות אלטרנטיביות עשויות להשקיע בנדל”ן, הלוואות, סחורות וניירות ערך לא רשומים, כגון אמנות או תכשיטים.

אסטרטגיות השקעה בקרנות חלופיות

קרנות אלטרנטיביות משמשות לרוב לאסטרטגיות פיזור תיקים מכיוון שלביצועים עבור השקעות אלטרנטיביות יש בדרך כלל קורלציה נמוכה לזו של מדדי השוק הרחב, כגון מדד S&P 500. בחלק מהקרנות האלטרנטיביות עשויות להיות אסטרטגיות השקעה ממוקדות, כלומר הן משקיעות בתחום אחד, כגון סחורות. קרנות אלטרנטיביות אחרות עשויות להשקיע במגוון השקעות אלטרנטיביות.

הערה: אסטרטגיות קרנות נאמנות חלופיות נוטות להיות מורכבות יותר מאסטרטגיות קונבנציונאליות של קרנות נאמנות.

לדוגמא, קרנות חלופיות עשויות להשקיע בניירות ערך המובנים בקלות, כגון נגזרים, מטבעות או אג”ח במצוקה. קרנות אלטרנטיביות עשויות גם לשאוף להשיג תשואות מעל ממוצעי השוק או שהן עשויות לנסות להשיג “תשואות ניטרליות” או “תשואות מוחלטות” באמצעות שילוב של אסטרטגיות ארוכות וקצרות.

לפני שתשקיע בקרנות אלטרנטיביות

הנה כמה דברים שכדאי לקחת בחשבון לפני שתשקיע בקרנות חלופיות:

סיכון שוק

מכיוון שקרנות אלטרנטיביות משקיעות בניירות ערך לא מסורתיים, על המשקיעים להיות מודעים לכך שתנודות המחירים יכולות להיות גדולות יותר מניירות הערך המסורתיים, כגון מניות ואג”ח.

הוצאות

בשל אופיים, קרנות אלטרנטיביות נוטות להוצאות גבוהות יותר מאלה של רוב קרנות הנאמנות ותעודות הסל. לדוגמא, עלויות הניהול יכולות להיות גבוהות (מעל יחס הוצאות של 1.50%) עבור קרנות חלופיות בגלל המחקר הנרחב ורמות המסחר הגבוהות (מחזור) בהשוואה לקרן הנאמנות הממוצעת המנוהלת באופן פעיל.

מִבְנֶה

מכיוון שלקרנות אלטרנטיביות אין בדרך כלל מבנה משפטי ברור, ייתכן שתוכן התיקים שלהן לא תמיד ברור למשקיע. עשו כמיטב יכולתכם לדעת את מטרת הקרן ואת אחזקותיה. עליכם להבין גם מה האחזקות וכיצד הן פועלות בשוקי ההון.

מנהל קרן

מכיוון שרוב הקרנות האלטרנטיביות מנוהלות באופן פעיל, חשוב לדעת מי מנהל את הקרן. ודא כי למנהל ניסיון של שנים ויש לו רקורד של ביצועים הקשורים לקרן שאתה שוקל.

היסטוריית ביצועים

ביצועי העבר אינם ערובה לתוצאות עתידיות אך הם יכולים לתת לך מושג למה לצפות מהקרן. חפש תשואות ארוכות טווח של לפחות חמש שנים והימנע מקרנות עם היסטוריה קצרה יותר. כמו כן, היזהר מהשקעה בקרנות אלטרנטיביות עם שינויים גבוהים בביצועים (שיאים ושפל קיצוניים).

השקעה מינימלית

בקרנות חלופיות רבות יש השקעות ראשוניות מינימליות, כגון 10,000 דולר ומעלה, או שהן עשויות לדרוש מהמשקיע שווי נקי של מיליון דולר לפחות לפני ההשקעה.

השורה התחתונה בנושא השקעה בקרנות אלטרנטיביות

קרנות חלופיות אינן מיועדות לכל משקיע. בדרך כלל יש להם סיכון שוק גבוה יותר, הוצאות גבוהות יותר והשקעות ראשוניות מינימליות גבוהות יותר מאשר קרן הנאמנות הממוצעת או תעודת סל. משקיעים שרוצים לגוון יכולים להשיג תוצאות דומות על ידי בניית תיק עם קרנות בקטגוריות שונות, היוון ונכסים. הם עשויים להתמקד גם באזורים ממוקדים, כגון מגזרים תעשייתיים.

משקיעים עשויים גם לבחור בקרנות נאמנות או תעודות סל המשלבות ניירות ערך או אסטרטגיות חלופיות בתיקים שלהם. אף על פי שקרנות חלופיות אינן נחוצות לצורך פיזור ואינן נחוצות להשגת תשואות העולות על ממוצעי שוק רחבים, אולם ניתן להשתמש בהן כראוי אם המשקיע נוקט בזהירות ועושה את מחקריו לפני השקעתו.

Ahmad Faishal

Alternatif Yatırım Fonu Yatırım Stratejileri

Alternatif fonlar, gayrimenkul, emtia ve kaldıraçlı krediler gibi geleneksel olmayan menkul kıymetlere yatırım yapan yatırım fonları veya borsada işlem gören fonlardır (ETF’ler). Bu fonlar genellikle çoğu yatırımcı için uygun değildir ancak doğru kullanılırsa çeşitlendirme aracı olarak kullanılabilirler.

Alternatif yatırım fonları, geleneksel olmayan yatırım menkul kıymetlerine erişim sağlamanın akıllıca bir yolu olabilir. Ancak, alternatif fonlara yatırım yapmadan önce, yatırımcılar bu yatırım türlerinin kendileri için uygun olup olmadığını belirlemek için kapsamlı araştırma yapmalıdır.

Alternatif Fon Tanımı

“Alternatif fonlar” terimi genel olarak hisse senetleri, tahviller ve nakit dışındaki menkul kıymetler olarak genel olarak kategorize edilebilen geleneksel olmayan yatırım menkul kıymetlerine yatırım yapan yatırım fonları, hedge fonları veya Borsa Yatırım Fonları (ETF’ler) anlamına gelir. Alternatif fonlar gayrimenkule, kredilere, emtialara ve sanat veya mücevher gibi listelenmemiş menkul kıymetlere yatırım yapabilir.

Alternatif Fonlar Yatırım Stratejileri

Alternatif fonlar en çok portföy çeşitlendirme stratejileri için kullanılır çünkü alternatif yatırımlar için performans tipik olarak S&P 500 endeksi gibi geniş piyasa endeksleri ile düşük bir korelasyona sahiptir. Bazı alternatif fonların odaklanmış yatırım stratejileri olabilir, bu da emtia gibi tek bir alana yatırım yaptıkları anlamına gelir. Diğer alternatif fonlar bir dizi alternatif yatırıma yatırım yapabilir.

Not: Alternatif yatırım fonu stratejileri, geleneksel yatırım fonu stratejilerinden daha karmaşık olma eğilimindedir.

Örneğin, alternatif fonlar türevler, para birimleri veya sıkıntılı tahviller gibi kolayca anlaşılan menkul kıymetlere yatırım yapabilir. Alternatif fonlar ayrıca piyasa ortalamalarının üzerinde getiri elde etmeye çalışabilir veya uzun ve kısa stratejilerin bir kombinasyonunu kullanarak “piyasa nötr” veya “mutlak getiri” elde etmeye çalışabilirler.

Alternatif Fonlara Yatırım Yapmadan Önce

Alternatif fonlara yatırım yapmadan önce göz önünde bulundurmanız gereken bazı noktalar:

Market riski

Alternatif fonlar geleneksel olmayan menkul kıymetlere yatırım yaptığı için, yatırımcılar fiyat dalgalanmalarının hisse senedi ve tahviller gibi geleneksel menkul kıymetlerden daha büyük olabileceğinin farkında olmalıdır.

Masraflar

Doğaları gereği, alternatif fonlar çoğu yatırım fonu ve ETF’den daha yüksek giderlere sahip olma eğilimindedir. Örneğin, kapsamlı araştırma ve ortalama aktif olarak yönetilen yatırım fonuna kıyasla yüksek ticaret seviyeleri (ciro) nedeniyle, alternatif fonlar için yönetim maliyetleri yüksek olabilir (% 1,50’nin üzerinde gider oranı).

Yapısı

Alternatif fonlar tipik olarak net bir yasal yapıya sahip olmadıklarından, portföylerinin içeriği yatırımcı için her zaman net olmayabilir. Fonun amacını ve varlıklarını bilmek için elinizden gelenin en iyisini yapın. Ayrıca holdinglerin ne olduğunu ve sermaye piyasalarında nasıl işlediğini de anlamalısınız.

Fon Yöneticisi

Çoğu alternatif fon aktif olarak yönetildiğinden, fonu kimin yönettiğini bilmek önemlidir. Yöneticinin uzun yıllara dayanan deneyime sahip olduğundan ve düşündüğünüz fonla ilişkili bir performans geçmişine sahip olduğundan emin olun.

Performans Geçmişi

Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir, ancak fondan ne bekleyeceğiniz konusunda size bir fikir verebilir. En az beş yıllık uzun vadeli getiriler arayın ve daha kısa geçmişe sahip fonlardan kaçının. Ayrıca, performansta geniş dalgalanmalara sahip (aşırı yüksek ve düşük) alternatif fonlara yatırım yapma konusunda dikkatli olun.

Minimum Yatırım

Birçok alternatif fonun 10.000 $ veya daha yüksek gibi minimum başlangıç yatırımı vardır veya yatırımcının yatırım yapmadan önce en az 1 milyon $ net değere sahip olmasını gerektirebilir.

Alt Satır Alternatif Fonlara Yatırım Yapmak

Alternatif fonlar her yatırımcı için değildir. Ortalama yatırım fonu veya ETF’den tipik olarak daha yüksek piyasa riskine, daha yüksek giderlere ve daha yüksek asgari başlangıç yatırımlarına sahiptirler. Çeşitlendirmek isteyen yatırımcılar, farklı kategorilerdeki fonlar, aktifleştirme ve varlıklar ile bir portföy oluşturarak benzer sonuçlar elde edebilirler. Ayrıca endüstriyel sektörler gibi odaklanmış alanlara da çeşitlenebilirler.

Yatırımcılar ayrıca portföylerine alternatif menkul kıymetler veya stratejiler dahil eden yatırım fonlarını veya ETF’leri seçebilirler. Çeşitlendirme için alternatif fonlar gerekli olmasa ve geniş piyasa ortalamalarını aşan getiri elde etmek için gerekli olmasa da, yatırımcı dikkatli davranırsa ve yatırım yapmadan önce araştırmalarını yaparsa bunlar doğru şekilde kullanılabilir.

Ahmad Faishal

Vaihtoehtoiset sijoitusrahastojen sijoitusstrategiat

Vaihtoehtoiset rahastot ovat sijoitusrahastoja tai pörssinoteerattuja rahastoja (ETF), jotka sijoittavat ei-perinteisiin arvopapereihin, kuten kiinteistöihin, hyödykkeisiin ja vipuvaikutteisiin lainoihin. Nämä rahastot eivät yleensä sovellu useimmille sijoittajille, mutta niitä voidaan käyttää hajauttamisen välineinä, jos niitä käytetään oikein.

Vaihtoehtoiset sijoitusrahastot voivat olla älykäs tapa saada pääsy muihin kuin perinteisiin sijoitusarvopapereihin. Ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin sijoittajien tulisi kuitenkin tehdä kattava tutkimus selvittääkseen, sopivatko nämä sijoitustyypit heille.

Vaihtoehtoisten rahastojen määritelmä

Termi “vaihtoehtoiset rahastot” viittaa yleensä sijoitusrahastoihin, hedge-rahastoihin tai pörssinoteerattuihin rahastoihin (ETF), jotka sijoittavat muihin kuin tavanomaisiin sijoitusarvopapereihin, jotka voidaan yleisesti luokitella muihin arvopapereihin kuin osakkeisiin, joukkovelkakirjoihin ja käteiseen. Vaihtoehtoiset rahastot voivat sijoittaa kiinteistöihin, lainoihin, hyödykkeisiin ja noteeraamattomiin arvopapereihin, kuten taiteeseen tai koruihin.

Vaihtoehtoisten rahastojen sijoitusstrategiat

Vaihtoehtoisia rahastoja käytetään yleisimmin salkunhajautusstrategioissa, koska vaihtoehtoisten sijoitusten tuotolla on tyypillisesti heikko korrelaatio laajojen markkinaindeksien, kuten S&P 500 -indeksin, kanssa. Joillakin vaihtoehtoisilla rahastoilla voi olla kohdennettuja sijoitusstrategioita, mikä tarkoittaa, että ne sijoittavat yhdelle alueelle, kuten hyödykkeisiin. Muut vaihtoehtoiset rahastot voivat sijoittaa useisiin vaihtoehtoisiin sijoituksiin.

Huomaa: Vaihtoehtoiset sijoitusrahastostrategiat ovat yleensä monimutkaisempia kuin tavanomaiset sijoitusrahastostrategiat.

Vaihtoehtoiset rahastot voivat esimerkiksi sijoittaa helposti ymmärrettäviin arvopapereihin, kuten johdannaisiin, valuuttoihin tai hätäobligaatioihin. Vaihtoehtoiset rahastot voivat myös pyrkiä saavuttamaan markkinakeskiarvoja korkeammat tuotot tai ne voivat pyrkiä saavuttamaan “markkinaneutraalin” tai “absoluuttisen tuoton” käyttämällä pitkien ja lyhyiden strategioiden yhdistelmää.

Ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin

Tässä on joitain huomioitavia asioita ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin:

Markkinariski

Koska vaihtoehtoiset rahastot sijoittavat ei-perinteisiin arvopapereihin, sijoittajien tulisi olla tietoisia siitä, että hintavaihtelut voivat olla suurempia kuin perinteiset arvopaperit, kuten osakkeet ja joukkovelkakirjat.

Kulut

Luonteensa vuoksi vaihtoehtoisilla rahastoilla on yleensä korkeammat kulut kuin useimmilla sijoitusrahastoilla ja ETF-rahastoilla. Esimerkiksi vaihtoehtoisten rahastojen hoitokustannukset voivat olla korkeat (yli 1,50%: n kulusuhde) laaja-alaisen tutkimuksen ja korkean kaupankäynnin (liikevaihdon) vuoksi verrattuna keskimäärin aktiivisesti hoidettuun sijoitusrahastoon.

Rakenne

Koska vaihtoehtoisilla rahastoilla ei tyypillisesti ole selkeää oikeudellista rakennetta, niiden salkkujen sisältö ei välttämättä aina ole selkeä sijoittajalle. Tee parhaasi tietääksesi rahaston tavoitteet ja osuudet. Sinun tulisi myös ymmärtää, mitkä omistukset ovat ja miten ne toimivat pääomamarkkinoilla.

Rahoitusjohtaja

Koska suurinta osaa vaihtoehtoisista rahastoista hoidetaan aktiivisesti, on tärkeää tietää, kuka hallinnoi rahastoa. Varmista, että johtajalla on vuosien kokemus ja että hänellä on kokemusta harkitsemasi rahaston tuloksesta.

Suorituskykyhistoria

Aikaisempi tuotto ei takaa tulevia tuloksia, mutta se voi antaa sinulle käsityksen siitä, mitä voit odottaa rahastolta. Etsi vähintään viiden vuoden pitkäaikaista tuottoa ja vältä rahastoja, joilla on lyhyempi historia. Ole myös varovainen sijoittamalla vaihtoehtoisiin rahastoihin, joiden suorituskyky vaihtelee suuresti (äärimmäiset ylä- ja alamäet).

Minimi sijoitus

Monilla vaihtoehtoisilla rahastoilla on vähintään alkuinvestoinnit, kuten 10000 dollaria tai enemmän, tai ne saattavat edellyttää sijoittajalta vähintään miljoonan dollarin nettovarallisuutta ennen sijoittamista.

Bottom line on sijoittaminen vaihtoehtoisiin rahastoihin

Vaihtoehtoiset rahastot eivät ole kaikille sijoittajille. Niillä on tyypillisesti korkeampi markkinariski, korkeammat kulut ja korkeammat alkuinvestoinnit kuin keskimääräisellä sijoitusrahastolla tai ETF: llä. Sijoittajat, jotka haluavat hajauttaa, voivat saavuttaa samanlaisia tuloksia rakentamalla salkun eri luokkiin, pääomaan ja varoihin kuuluvilla rahastoilla. Ne voivat myös hajautua painopistealueisiin, kuten teollisuuden aloihin.

Sijoittajat voivat myös valita sijoitusrahastoja tai ETF-rahastoja, jotka sisällyttävät vaihtoehtoisia arvopapereita tai strategioita salkkuihinsa. Vaikka vaihtoehtoiset rahastot eivät ole tarpeen hajauttamiseksi eikä niitä tarvita markkinoiden keskimääräisiä keskiarvoja korkeamman tuoton saavuttamiseksi, niitä voidaan käyttää oikein, jos sijoittaja käyttää varovaisuutta ja tekee tutkimuksensa ennen sijoittamista.

Ahmad Faishal

Alternatívne stratégie investovania do podielových fondov

Alternatívne fondy sú podielové fondy alebo fondy obchodované na burze (ETF), ktoré investujú do netradičných cenných papierov, ako sú nehnuteľnosti, komodity a pôžičky s pákovým efektom. Tieto fondy nie sú všeobecne vhodné pre väčšinu investorov, ale pri správnom použití sa môžu použiť ako diverzifikačné nástroje.

Alternatívne podielové fondy môžu byť inteligentným spôsobom, ako získať prístup k netradičným investičným cenným papierom. Pred investovaním do alternatívnych fondov by však investori mali vykonať rozsiahly prieskum, aby zistili, či sú tieto typy investícií pre ne vhodné.

Definícia alternatívnych fondov

Termín „alternatívne fondy“ sa všeobecne vzťahuje na podielové fondy, hedžové fondy alebo fondy obchodované na burze (ETF), ktoré investujú do nekonvenčných investičných cenných papierov, ktoré možno všeobecne klasifikovať ako cenné papiere okrem akcií, dlhopisov a hotovosti. Alternatívne fondy môžu investovať do nehnuteľností, pôžičiek, komodít a nekótovaných cenných papierov, napríklad umenia alebo šperkov.

Investičné stratégie alternatívnych fondov

Pre stratégie diverzifikácie portfólia sa najčastejšie používajú alternatívne fondy, pretože výkonnosť alternatívnych investícií má zvyčajne nízku koreláciu s výkonnosťou širokých trhových indexov, ako je index S&P 500. Niektoré alternatívne fondy môžu mať zamerané investičné stratégie, čo znamená, že investujú do jednej oblasti, napríklad do komodít. Iné alternatívne fondy môžu investovať do celého radu alternatívnych investícií.

Poznámka: Alternatívne stratégie podielových fondov bývajú zložitejšie ako bežné stratégie podielových fondov.

Alternatívne fondy môžu napríklad investovať do cenných papierov, ktoré sú ľahko zrozumiteľné, ako sú deriváty, meny alebo problémové dlhopisy. Alternatívne fondy sa tiež môžu usilovať o dosiahnutie výnosov nad priemerom trhu alebo sa môžu pokúsiť dosiahnuť „trhovo neutrálny“ alebo „absolútny výnos“ pomocou kombinácie dlhých a krátkych stratégií.

Skôr ako investujete do alternatívnych fondov

Pred investovaním do alternatívnych fondov je potrebné zvážiť niekoľko vecí:

Trhové riziko

Keďže alternatívne fondy investujú do netradičných cenných papierov, investori by si mali uvedomiť, že cenové výkyvy môžu byť väčšie ako tradičné cenné papiere, ako sú akcie a dlhopisy.

Výdavky

Z dôvodu svojej povahy majú alternatívne fondy tendenciu mať vyššie výdavky ako väčšina podielových fondov a ETF. Napríklad náklady na správu môžu byť pre alternatívne fondy vysoké (nad 1,50% pomer nákladov) z dôvodu rozsiahleho výskumu a vysokej úrovne obchodovania (obratu) v porovnaní s priemerným aktívne spravovaným podielovým fondom.

Štruktúra

Pretože alternatívne fondy zvyčajne nemajú jasnú právnu štruktúru, investorovi nemusí byť vždy jasný obsah ich portfólií. Snažte sa čo najviac poznať cieľ fondu a jeho držbu. Mali by ste tiež pochopiť, čo sú to podiely a ako fungujú na kapitálových trhoch.

Správca fondu

Pretože väčšina alternatívnych fondov je aktívne spravovaná, je dôležité vedieť, kto tento fond spravuje. Uistite sa, že manažér má dlhoročné skúsenosti a má za sebou dobré výsledky v súvislosti s fondom, ktorý zvažujete.

História výkonu

Minulá výkonnosť nie je zárukou budúcich výsledkov, ale môže vám poskytnúť predstavu o tom, čo môžete od fondu očakávať. Hľadajte dlhodobé výnosy najmenej päť rokov a vyhnite sa fondom s kratšou históriou. Opatrne buďte aj pri investovaní do alternatívnych fondov s výraznými výkyvmi výkonnosti (extrémne maximá a minimá).

Minimálna investícia

Mnoho alternatívnych fondov má minimálne počiatočné investície, napríklad 10 000 dolárov alebo viac, alebo môžu vyžadovať, aby investor mal pred investovaním čisté imanie najmenej 1 milión dolárov.

Zrátané a podčiarknuté o investovaní do alternatívnych fondov

Alternatívne fondy nie sú pre každého investora. Spravidla majú vyššie trhové riziko, vyššie výdavky a vyššie minimálne počiatočné investície ako priemerný podielový fond alebo ETF. Investori, ktorí chcú diverzifikovať, môžu dosiahnuť podobné výsledky vybudovaním portfólia s fondmi v rôznych kategóriách, kapitalizáciou a aktívami. Môžu sa tiež diverzifikovať do zameraných oblastí, ako sú priemyselné odvetvia.

Investori si tiež môžu zvoliť podielové fondy alebo ETF, ktoré do svojich portfólií začleňujú alternatívne cenné papiere alebo stratégie. Aj keď alternatívne fondy nie sú potrebné na diverzifikáciu a nie sú potrebné na dosiahnutie výnosov, ktoré presahujú priemerné trhové priemery, je možné ich správne použiť, ak je investor obozretný a pred investovaním vykoná svoj prieskum.

Ahmad Faishal

Strategii alternative de investiții ale fondului mutual

Fondurile alternative sunt fonduri mutuale sau fonduri tranzacționate la bursă (ETF), care investesc în valori mobiliare netradiționale, cum ar fi imobiliare, mărfuri și împrumuturi cu efect de levier. Aceste fonduri nu sunt, în general, adecvate pentru majoritatea investitorilor, dar pot fi utilizate ca instrumente de diversificare dacă sunt utilizate în mod corespunzător.

Fondurile mutuale alternative pot fi o modalitate inteligentă de a avea acces la titluri de investiții netradiționale. Cu toate acestea, înainte de a investi în fonduri alternative, investitorii ar trebui să facă cercetări ample pentru a determina dacă aceste tipuri de investiții sunt adecvate pentru acestea.

Definiția fondurilor alternative

Termenul „fonduri alternative” se referă, în general, la fonduri mutuale, fonduri speculative sau fonduri tranzacționate la bursă (ETF) care investesc în titluri de investiții neconvenționale, care pot fi clasificate în general ca titluri, altele decât acțiuni, obligațiuni și numerar. Fondurile alternative pot investi în imobiliare, împrumuturi, mărfuri și valori mobiliare necotate, cum ar fi arta sau bijuteriile.

Strategii de investiții pentru fonduri alternative

Fondurile alternative sunt cel mai frecvent utilizate pentru strategiile de diversificare a portofoliului, deoarece performanța investițiilor alternative are de obicei o corelație scăzută cu cea a indicilor de piață largi, cum ar fi indicele S&P 500. Unele fonduri alternative pot avea strategii de investiții concentrate, ceea ce înseamnă că investesc într-un domeniu, cum ar fi mărfurile. Alte fonduri alternative pot investi într-o serie de investiții alternative.

Notă: strategiile alternative de fonduri mutuale tind să fie mai complexe decât strategiile convenționale de fonduri mutuale.

De exemplu, fondurile alternative pot investi în titluri ușor de înțeles, cum ar fi instrumente derivate, valute sau obligațiuni dificile. Fondurile alternative pot încerca, de asemenea, să obțină randamente peste mediile pieței sau pot căuta să obțină „randamente absolute de piață” sau „randamente absolute”, utilizând o combinație de strategii lungi și scurte.

Înainte de a investi în fonduri alternative

Iată câteva lucruri de luat în considerare înainte de a investi în fonduri alternative:

Risc de piață

Deoarece fondurile alternative investesc în valori mobiliare netradiționale, investitorii ar trebui să fie conștienți de faptul că fluctuațiile prețurilor pot fi mai mari decât valorile mobiliare tradiționale, cum ar fi acțiunile și obligațiunile.

Cheltuieli

Datorită naturii lor, fondurile alternative tind să aibă cheltuieli mai mari decât cele ale majorității fondurilor mutuale și ETF-urilor. De exemplu, costurile de administrare pot fi ridicate (peste 1,50% raportul de cheltuieli) pentru fondurile alternative datorită cercetării extinse și a nivelurilor ridicate de tranzacționare (cifră de afaceri) comparativ cu fondul mutual mediu gestionat activ.

Structura

Deoarece fondurile alternative nu au de obicei o structură legală clară, conținutul portofoliilor lor poate să nu fie întotdeauna clar pentru investitor. Faceți tot posibilul pentru a cunoaște obiectivul și deținerile fondului. De asemenea, ar trebui să înțelegeți ce sunt deținerile și cum funcționează acestea pe piețele de capital.

Administrator de fonduri

Deoarece majoritatea fondurilor alternative sunt gestionate activ, este important să știm cine gestionează fondul. Asigurați-vă că managerul are ani de experiență și are un palmares de performanță asociat cu fondul pe care îl luați în considerare.

Istoria performanței

Performanța anterioară nu este o garanție a rezultatelor viitoare, dar vă poate oferi o idee despre ce să vă așteptați de la fond. Căutați randamente pe termen lung de cel puțin cinci ani și evitați fondurile cu istoric mai scurt. De asemenea, fiți prudenți cu privire la investițiile în fonduri alternative cu fluctuații largi de performanță (maxime și minime extreme).

Investiție minimă

Multe fonduri alternative au investiții inițiale minime, cum ar fi 10.000 USD sau mai mult, sau pot solicita investitorului să aibă o valoare netă de cel puțin 1 milion de dolari înainte de a investi.

Concluzii privind investițiile în fonduri alternative

Fondurile alternative nu sunt pentru fiecare investitor. În mod obișnuit, acestea prezintă un risc de piață mai mare, cheltuieli mai mari și investiții inițiale minime mai mari decât fondul mutual mediu sau ETF. Investitorii care doresc să se diversifice pot obține rezultate similare prin construirea unui portofoliu cu fonduri în diferite categorii, capitalizare și active. De asemenea, se pot diversifica în zone concentrate, cum ar fi sectoarele industriale.

Investitorii pot alege, de asemenea, fonduri mutuale sau ETF-uri care încorporează titluri sau strategii alternative în portofoliile lor. Deși fondurile alternative nu sunt necesare pentru diversificare și nu sunt necesare pentru a obține randamente care depășesc mediile largi ale pieței, ele pot fi utilizate în mod corespunzător dacă investitorul folosește prudență și își face cercetările înainte de a investi.

Ahmad Faishal

Strategie inwestowania w alternatywne fundusze inwestycyjne

Fundusze alternatywne to fundusze wspólnego inwestowania lub fundusze typu ETF, które inwestują w nietradycyjne papiery wartościowe, takie jak nieruchomości, towary i pożyczki lewarowane. Fundusze te na ogół nie są odpowiednie dla większości inwestorów, ale mogą być wykorzystywane jako narzędzia dywersyfikacji, jeśli są właściwie wykorzystywane.

Alternatywne fundusze wspólnego inwestowania mogą być inteligentnym sposobem uzyskania dostępu do nietradycyjnych inwestycyjnych papierów wartościowych. Jednak przed zainwestowaniem w alternatywne fundusze inwestorzy powinni przeprowadzić szeroko zakrojone badania, aby określić, czy te rodzaje inwestycji są dla nich odpowiednie.

Definicja funduszy alternatywnych

Termin „fundusze alternatywne” ogólnie odnosi się do funduszy inwestycyjnych, funduszy hedgingowych lub funduszy typu ETF, które inwestują w niekonwencjonalne inwestycyjne papiery wartościowe, które można ogólnie podzielić na inne niż akcje, obligacje i środki pieniężne. Fundusze alternatywne mogą inwestować w nieruchomości, pożyczki, towary i nienotowane papiery wartościowe, takie jak dzieła sztuki lub biżuteria.

Strategie inwestycyjne funduszy alternatywnych

Fundusze alternatywne są najczęściej używane w strategiach dywersyfikacji portfela, ponieważ wyniki inwestycji alternatywnych mają zazwyczaj niską korelację z wynikami szerokich indeksów rynkowych, takich jak indeks S&P 500. Niektóre fundusze alternatywne mogły skupić się na strategiach inwestycyjnych, co oznacza, że inwestują w jednym obszarze, takim jak towary. Inne fundusze alternatywne mogą inwestować w szereg alternatywnych inwestycji.

Uwaga: Alternatywne strategie funduszy wspólnego inwestowania są bardziej złożone niż konwencjonalne strategie funduszy wspólnego inwestowania.

Na przykład fundusze alternatywne mogą inwestować w łatwo zrozumiałe papiery wartościowe, takie jak instrumenty pochodne, waluty lub obligacje zagrożone. Fundusze alternatywne mogą również dążyć do osiągnięcia zwrotów powyżej średnich rynkowych lub mogą dążyć do osiągnięcia „neutralnych rynkowo” lub „bezwzględnych zwrotów”, stosując kombinację strategii długich i krótkich.

Zanim zainwestujesz w fundusze alternatywne

Oto kilka rzeczy, które należy wziąć pod uwagę przed zainwestowaniem w alternatywne fundusze:

Ryzyko rynkowe

Ponieważ fundusze alternatywne inwestują w nietradycyjne papiery wartościowe, inwestorzy powinni mieć świadomość, że wahania cen mogą być większe niż w przypadku tradycyjnych papierów wartościowych, takich jak akcje i obligacje.

Wydatki

Ze względu na swój charakter fundusze alternatywne mają zwykle wyższe wydatki niż większość funduszy inwestycyjnych i ETF. Na przykład koszty zarządzania mogą być wysokie (powyżej wskaźnika wydatków 1,50%) w przypadku funduszy alternatywnych ze względu na szeroko zakrojone badania i wysoki poziom obrotów (obrotów) w porównaniu do przeciętnego aktywnie zarządzanego funduszu wspólnego inwestowania.

Struktura

Ponieważ fundusze alternatywne zazwyczaj nie mają jasnej struktury prawnej, zawartość ich portfeli może nie zawsze być jasna dla inwestora. Postaraj się poznać cel i stan posiadania funduszu. Powinieneś także zrozumieć, czym są udziały i jak funkcjonują na rynkach kapitałowych.

Zarządzający funduszem

Ponieważ większość funduszy alternatywnych jest zarządzanych aktywnie, ważne jest, aby wiedzieć, kto zarządza funduszem. Upewnij się, że menedżer ma wieloletnie doświadczenie i udokumentowane wyniki związane z rozważanym funduszem.

Historia wydajności

Wyniki historyczne nie gwarantują przyszłych wyników, ale mogą dać wyobrażenie o tym, czego można się spodziewać po funduszu. Szukaj długoterminowych zwrotów przez co najmniej pięć lat i unikaj funduszy o krótszej historii. Zachowaj również ostrożność przy inwestowaniu w alternatywne fundusze z dużymi wahaniami wyników (ekstremalne wzloty i upadki).

Minimalna inwestycja

Wiele funduszy alternatywnych ma minimalne inwestycje początkowe, takie jak 10000 USD lub więcej, lub mogą wymagać od inwestora posiadania wartości netto w wysokości co najmniej 1 miliona USD przed zainwestowaniem.

Najważniejsze informacje o inwestowaniu w fundusze alternatywne

Fundusze alternatywne nie są dla każdego inwestora. Mają zazwyczaj wyższe ryzyko rynkowe, wyższe wydatki i wyższe minimalne inwestycje początkowe niż przeciętny fundusz inwestycyjny lub ETF. Inwestorzy pragnący dywersyfikacji mogą osiągnąć podobne wyniki, budując portfel z funduszami w różnych kategoriach, kapitalizacji i aktywach. Mogą również zdywersyfikować się w określonych obszarach, takich jak sektory przemysłowe.

Inwestorzy mogą również wybierać fundusze wspólnego inwestowania lub ETF, które zawierają alternatywne papiery wartościowe lub strategie w swoich portfelach. Chociaż fundusze alternatywne nie są konieczne do dywersyfikacji i nie są potrzebne do osiągania zwrotów przekraczających średnie rynkowe, można je właściwie wykorzystać, jeśli inwestor zachowa ostrożność i przeprowadzi badania przed zainwestowaniem.

Ahmad Faishal

Alternatieve beleggingsstrategieën voor beleggingsfondsen

Alternatieve fondsen zijn onderlinge fondsen, of exchange-traded funds (ETF’s), die beleggen in niet-traditionele effecten, zoals onroerend goed, grondstoffen en leningen met hefboomwerking. Deze fondsen zijn over het algemeen niet geschikt voor de meeste beleggers, maar ze kunnen worden gebruikt als diversificatiemiddel als ze correct worden gebruikt.

Alternatieve beleggingsfondsen kunnen een slimme manier zijn om toegang te krijgen tot niet-traditionele beleggingsinstrumenten. Voordat ze echter in alternatieve fondsen beleggen, moeten beleggers uitgebreid onderzoek doen om te bepalen of deze soorten beleggingen voor hen geschikt zijn.

Definitie van alternatieve fondsen

De term “alternatieve fondsen” verwijst in het algemeen naar onderlinge fondsen, hedgefondsen of Exchange Traded Funds (ETF’s) die beleggen in niet-conventionele beleggingen in effecten, die in grote lijnen kunnen worden gecategoriseerd als andere effecten dan aandelen, obligaties en contanten. Alternatieve fondsen kunnen beleggen in onroerend goed, leningen, grondstoffen en niet-beursgenoteerde effecten, zoals kunst of juwelen.

Beleggingsstrategieën voor alternatieve fondsen

Alternatieve fondsen worden het meest gebruikt voor portefeuillediversificatiestrategieën, omdat het rendement van alternatieve beleggingen doorgaans een lage correlatie vertoont met die van brede marktindices, zoals de S&P 500-index. Sommige alternatieve fondsen hebben mogelijk gerichte beleggingsstrategieën, wat inhoudt dat ze in één gebied beleggen, zoals grondstoffen. Andere alternatieve fondsen kunnen beleggen in een reeks alternatieve beleggingen.

Opmerking: alternatieve strategieën voor onderlinge fondsen zijn doorgaans complexer dan conventionele strategieën voor onderlinge fondsen.

Alternatieve fondsen kunnen bijvoorbeeld beleggen in effecten die gemakkelijk te begrijpen zijn, zoals derivaten, valuta’s of noodlijdende obligaties. Alternatieve fondsen kunnen ook streven naar rendementen die boven het marktgemiddelde liggen of ze kunnen “marktneutraal” of “absoluut rendement” proberen te behalen door een combinatie van long- en shortstrategieën te gebruiken.

Voordat u in alternatieve fondsen belegt

Hier zijn enkele dingen die u moet overwegen voordat u in alternatieve fondsen belegt:

Marktrisico

Aangezien alternatieve fondsen beleggen in niet-traditionele effecten, dienen beleggers zich ervan bewust te zijn dat prijsschommelingen groter kunnen zijn dan traditionele effecten, zoals aandelen en obligaties.

Uitgaven

Vanwege hun aard hebben alternatieve fondsen doorgaans hogere kosten dan die van de meeste onderlinge fondsen en ETF’s. De beheerkosten kunnen bijvoorbeeld hoog zijn (meer dan 1,50% kostenratio) voor alternatieve fondsen vanwege het uitgebreide onderzoek en de hoge handelsniveaus (omzet) in vergelijking met het gemiddelde actief beheerde beleggingsfonds.

Structuur

Omdat alternatieve fondsen doorgaans geen duidelijke juridische structuur hebben, is de inhoud van hun portefeuilles mogelijk niet altijd duidelijk voor de belegger. Doe uw best om het doel en de posities van het fonds te kennen. U moet ook begrijpen wat de holdings zijn en hoe ze functioneren op de kapitaalmarkten.

Fondsbeheerder

Aangezien de meeste alternatieve fondsen actief worden beheerd, is het belangrijk om te weten wie het fonds beheert. Zorg ervoor dat de beheerder jarenlange ervaring heeft en een staat van dienst heeft in de prestaties van het fonds dat u overweegt.

Prestatiegeschiedenis

In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor toekomstige resultaten, maar kunnen u wel een idee geven van wat u van het fonds kunt verwachten. Zoek naar rendementen op lange termijn van minimaal vijf jaar en vermijd fondsen met een kortere geschiedenis. Wees ook voorzichtig met het beleggen in alternatieve fondsen met brede schommelingen in prestaties (extreme hoogte- en dieptepunten).

Minimale investering

Veel alternatieve fondsen hebben minimale initiële investeringen, zoals $ 10.000 of meer, of ze vereisen mogelijk dat de belegger een nettowaarde van ten minste $ 1 miljoen heeft voordat hij investeert.

Conclusie over beleggen in alternatieve fondsen

Alternatieve fondsen zijn niet voor elke belegger. Ze hebben doorgaans een hoger marktrisico, hogere kosten en hogere minimale initiële investeringen dan het gemiddelde beleggingsfonds of ETF. Beleggers die willen diversifiëren, kunnen vergelijkbare resultaten behalen door een portefeuille op te bouwen met fondsen in verschillende categorieën, kapitalisatie en activa. Ze kunnen ook diversifiëren naar specifieke gebieden, zoals industriële sectoren.

Beleggers kunnen ook kiezen voor onderlinge fondsen of ETF’s die alternatieve effecten of strategieën in hun portefeuilles opnemen. Hoewel alternatieve fondsen niet nodig zijn voor diversificatie en niet nodig zijn om rendementen te behalen die de brede marktgemiddelden overstijgen, kunnen ze correct worden gebruikt als de belegger voorzichtig is en zijn onderzoek doet voordat hij belegt.

Ahmad Faishal